O que é spread?

• O spread é a margem do banco. Soma-se ao indexante para dar a taxa de juro.
• O indexante (normalmente a Euribor) muda com o mercado. O spread é a parte que negoceias.
• Uma proposta pode ter dois spreads: o base e o bonificado, mais baixo, se contratares outros produtos.
• Para ver se a bonificação compensa, compara a TAEG com e sem produtos.

Como o spread entra na taxa de juro

Numa taxa variável, a taxa de juro (TAN) é a soma de duas partes:

TAN = indexante + spread

O indexante é uma taxa de referência do mercado, normalmente a Euribor. Muda para todos ao mesmo tempo, e tu não a controlas.

O spread é a margem do banco. Segundo o Banco de Portugal, cada banco define-o livremente.

«Então o que posso negociar?»

O spread. É a parte da taxa que depende do banco e da tua proposta.

Spread base e spread bonificado

Quando há bonificação, a proposta mostra dois valores:

• Spread base: o spread sem condições extra.
• Spread bonificado: um spread mais baixo, se contratares outros produtos do banco.

Os produtos variam de banco para banco. Podem ser, por exemplo, a domiciliação do ordenado, um cartão ou seguros.

A forma como cada produto conta para o desconto também muda. Está nas condições da proposta.

A diferença entre os dois é a bonificação.

O que tens de contratar para ter a bonificação

Cada banco tem a sua lista de condições. Estão na FINE, na secção 8 («Obrigações adicionais»).

A lei obriga o banco a ser claro sobre o que cada produto vale. Quando o spread baixa por contratares produtos, a FINE tem de mostrar (DL 74-A/2017, art. 11.º):

• a TAEG com essa redução;
• a prestação simulada para cada desconto.

Assim consegues ver quanto vale cada produto, um a um.

Quanto custa a bonificação

Uma bonificação baixa o juro, mas os produtos têm custos: o prémio de um seguro, a anuidade de um cartão, as comissões de uma conta.

«O desconto paga os produtos?»

Às vezes sim, às vezes não. A forma de saber é comparar:

• a TAEG com produtos;
• a TAEG sem produtos;
• quanto te custam os produtos ao longo do tempo.

Um spread mais baixo não quer dizer um crédito mais barato.

O que acontece se deixares de cumprir as condições

Se deixares de ter um dos produtos, perdes o desconto ligado a ele. O spread sobe.

Como e quando isso acontece está nas condições do teu contrato. Cada banco tem as suas regras.

«E se mudar de emprego e deixar de domiciliar o ordenado?»

É uma pergunta a fazer ao banco antes de assinar, com o contrato à frente.

O spread numa taxa mista

Numa taxa mista, a taxa é fixa durante um período inicial e depois passa a variável.

Quando o período fixo acaba, a taxa passa a ser indexante + spread. A partir daí, esse spread fica para o resto do contrato.

Na FINE de uma mista, vês as duas coisas: a taxa da fase fixa e o spread que se aplica depois. O período fixo pode durar alguns anos. O spread fica para todos os que vêm a seguir.

É fácil olhar para a taxa fixa inicial e esquecer o spread que vem depois.

Spread ou TAEG: o que conta mais?

Respondem a perguntas diferentes.

• O spread diz-te a margem do banco na taxa de juro.
• A TAEG junta a taxa aos outros custos do crédito, incluindo os seguros exigidos.

Duas propostas com o mesmo spread podem ter TAEG diferentes. Uma com spread mais baixo pode ter uma TAEG mais alta, se os produtos forem caros.

O spread é uma parte do preço. A TAEG é o preço todo do crédito.